【エミンの月間株式相場見通し６月号】上昇トレンドの日経平均が今後本格的な調整局面に⁉底入れはいつ？日経平均5万円を目指す展開ある？/エヌビディア牽引の株式相場、過熱感あるAI･半導体株へどう向き合う

皆さんこんにちはフリーアナウンサーの岸田ですエミンの月刊株式相場見通し 2024年6月後です今回第2回目となりますえみさん今回もよろしくお願いしますはいよろしくお願いしますさあそれでは早速ニューヨークダウの水から見ていきましょううんはいえっとまダウがなんかどうもえダブルトップになったようにも見えたんですがまここに来てねえちょうどま100日自動平均線がサポートになって一50動平均が逆に抵抗になってるんでちょっと狭いとこに挟まった感じですねまここからどう動くかこの100日自動平均線を割るか上に行くかでまちょっと流れが変わってきそうただま夏は基本的にはちょっとやっぱり空ないがあまりあの活発ではないのでもしかしたら少し調整が入る可能性はあるんじゃないかなとそんな感じはしますはいどっちに行くかはこれから感行く可能性はちょっとこのチャートパターンだとねえあるんじゃないかなって気はするんですまとこにダウはあのその NASタッとか&P500と違ってあのテックセクターのあのその影響っていうのは少ない方なのでえその意味でダ自体はちょっと下げる可能性はあるんじゃないかなとそんな感じはしますまあのちょっとねダブルトップに見えるんですよ感覚的にはねあのこの前の天井と今の天井ほぼ同じ1 確かにですそダブルトップにちょっと見えてしまってるところはありますはいでは周囲の環境どうかと言いますとアメリカの長期金利から見ていきますだここもだから長期金利があのまちょうど今200日移動平均線にサポートされているんでこれはちょっとえあのFXの動画でも喋ってるんでぜひそちらの方も見て欲しいんですけどまここやっぱり金利上昇っていうのは基本的には株にとってはネガティブなのではいまここはだからただあの全体としてはねあの大きく多分これを下回るっていうことはなさそうなんですよこの 200自動平均線を大きくねでいろんなファクターが少なくともアメリカの中でもまだちょっとその辺は見えていないで FMCもそこまでやっぱハト派的な内容ではなかったと割とどっちかというと高波的に受け止めてる人もいるのでまそうなるとまこの長期金量はこの4.3付近でしばらく推する可能性はあるんじゃないかなと思いますはいなるほどですそれではうん確率うなうんま一応ですねだから今 56.7%これちょうどFMC直後にやっているんでえ一応ですね50%を超えているということなのでま50ベスポイントまつまり7月と9月に1回ずつ利下げがあるって確率ま5%ぐらいなんでまとこは 60%超えてますよねこの2つでつまり少なくとも市場参加者は6割ぐらいは何らかのげは9月はいまではあると思っているただポイントはこれはもうすでに多分市場に寄りこまれてるんですよああそうなんですねうん市場に寄りこまれてますはいえこれはもう株価には私は織り込まれてまあのこ今年もすでに2回ぐらいの利下げは私はも株価に織り込まれてると思ってますむしろ利下げがないっていう風になったらこれはかなりのネガティブサプライズまもっと多分本来であればだって10月から去年の10月から株価が大きく上昇し始めたりっていうのはげ期待なんですよで当時のはいあの期待まちょうどだからまだ1年経ってないですけれどもま2024年中に 5回利下げあるとかっていう人もいたし6 回利下げになる人っていう人もいたしここに来て利下げあるかどうかを議論してるぐらいだから本来であれば株アメリカの株価っていうのはその分の上昇を吐き出しても本当はおかしくないはずなんですよなんで吐き出してないんですかうんまそこはですねあの実はあのAIの影響でですね一部の銘柄が盛り上がっているので指数がかなり強いんですよねまその話をちょっとしますはいありがとうございますそれでは S&P500見ていきましょうやっぱS& P500はまダウと違ってダウはもう明確なちょっとダブルトップパターンだったけどここはもう綺麗にまだ上昇していてしかも高値を更新してますよねまその意味ではサンP500は極めて強いただし今年に入ってからの上昇分の約4割っていうのはこれはもうビディアの上昇によるものですねはいうんエデアの上昇によるものですああだから限られた銘柄によってちょっと上がっちゃってるからどうかっていうところですねではフィラデルフィア反動体株質はどうかというとこちらもそうこちらも上がってますまSOXですねだからこれはあの皆さんだからま今大きくやっぱり上昇してる背景にはまAI関電まそれにまた付随してるま反動体関電の上昇がありますはいえまnidiaにもしあのアムしりあのいろんな銘柄が上がっていますえまこれはだからどこまで続くかですよねまこのあのチャートパターンとしてはかなりまSX強いんでま反動体セクターえの勢いが続きそうには見えてはいるただしま株価はかなり加熱感が出ているんでまいつ調整入ってもおかしくないっていう風には思いますけどちょっと注意が必要な類が必要かなと思うだからあのビディアなんか見てみるとああすごいですねねあのもうその一瞬先週ですねあのえApple を超えてえMicrosoftに近づきましたけれどもえ今週はAppleが勢いが出てAppleがまたai関連のあの新しいまオープンAIとねAppleが協力するっていうねえニュースでものすごくApple株が上がって今え2 位はAppleのなんだけどまでも引き続きやっぱりあのAIブームがうんうん続いてますねま実際それがどうアタイできるか私も分からないですけどうんAI ブームでかなりこれ勢いよく伸びてますこのブームが続くっていう可能性もある加熱とありますありますもちろんこれはあのまあのどんなに自分がバブルだと思っていてもまバブルっていうのはまあのまだまだ勢いで行くことは可能性としてはありますのでうんえそれはなんとも言えないただしまあなんかみんながなんか一部ではもうそのNVIDIAの時価総額がそのうち5兆ドルになるとか10兆ドルになるとかって書かれてるけどそれはないと思いああなるほどある程度のところまでそうはいありがとうございますそれでは日経平均株価見ていきましょう日経平均も実はちょっとこうレンジのように見えてるけど見ての通りあのちょっと下根を切り上げてるじゃんあのあの要はえっと安値あの今回の安値が前回の安値よりは高いので高いので高あのその意味ではま上昇トレンド中じゃないかなと僕を思ってはいるえまその間に4万円になんのか多分チャレンジして跳ね返されたりするんじゃないかなと思いますえけど基本はま好調ですよねうんまちょっとやっぱりこの辺りで行き詰まり感が出ているま杉の語り質を探すっていう局面ではあるけれどもまでも引き続き強いですねはいこれはは円安ともありますけれどもうんまあのえ円安はですね実は最近ではあの株安もたらしてると思ってるんですよ僕はあそうですよね前は円安になると株高そだったけど今はむしろだからあの円安が例えば 157000とか超えてくると株が売られるんですよこれはもう安が逆にこっから 160円例えばドル円が行ったとしたらもうここ多分株売られねあなぜかていうとあのそこまでやっぱ円安止まんないってなると日本が本格的なめに動くかもしんないんでそれを株価はあの牽引してますねもうものすごく嫌ですああ基本的にだからそういうのはあのだからま円安の行き過ぎっていうのは株にとってもマイナスなんですよあそうもはやそうなってしまってそうなるとやっぱりこの日銀の今後の動きとかもかなりそうそううんだからま今までどっちかっていうとね結構あのまあんまりその買入したりとかですね色々その引き締めをしたらまそれはあのドル4円の上昇は止まるかもしんないけど日本株も大きく下がるだろうってみたいなねそういう発想あったけどまここに来てむしろ円安の行き過ぎがあの株価の頭を抑えてるっていうのは事実なのではいちょっと気をつけなきゃいけないポイントはあの例えばもう1回160人行った時に日本がもうドラスティックに引き締め家をまドラスティックじゃなくてもやっぱり引き締めをやるっていった時点でやっぱ下がるよねはねそうですよねなかなかドラスティックには日本日やらなそう気はしますけど何かあればちょっとでもていうことですねありがとうございますでは続きまして当初グロース市場250室うんま良くないですねグロースはねえ残念ながのがこの日移動平均線がネッドクロスしてるんですよ他の移動平均線を割ってきてるでうんまだ株価に対してはデッドクロスは起きてないけどま引き続きやっぱり弱いですねまこの今の相場っていうのは中古型の相場じゃないんであのまどこかでねこれはいい銘柄は中にあるんでまちょっとピックしてずっと寝かせて大相場が来た時に大きく上昇するんでただしそれ以外はちょっとあの中古型には厳しい相場ではあるんですよ中古型どころかもう本当にんの銘柄以外は厳しいんですよアメリカでももうmbiaとかあのハンド体関連のねあのアームとかあの一部の後は一握りの銘柄しか上がってないのでなんかちょっと怖いですね一部の銘柄頼みみたいなそうんです環境っていうのはでは続きましてレーザーテックの株ですねそう最近の話題になったんでこれはあのスコーピオンっていう海外の空売り専門のヒッチファンドがレーザティックに対して空売りを行いましたとあのいうのででま株価がね大きく下落して今まこちらもちょうど200日動平均線で跳ね返しされてるんでまそんなにそこまで心配する必要はないでそのレポートはね私読もうとしたんです結局半分ぐらいまで読んだんだけどちょっと言葉がかなり雑でですねスりがうんでもう1つはそのえこのレイザーテックの商品について文句言ってたんだけどその後に私はあの反動体え企業で働いてる友人にあったんですねまその専門家ですいわゆるこの変な話がどうなのよとそのレイザーテックの商品っていうのはねこのスコーピオンキャピタルスコーピオンキャピタルですねあののそのえレポートでは結構ボロクソ言ってたんですよええこのレザーテックの製品が悪いんだとかですね顧客がなんかあのクレイム言ってるとかっていうで僕は本当専門家の話を聞いたらいやそんなのありえないともうあのそもそもあのこれがないとあの asmlの機械が動かないんでレーザーティックの製品がないとえあのオランダのあのasmlの機械が動かなくてあのハイテクなあのその反応体はできないのでもうなくてはならない存在だっていうことだけはそうあのちょっと確認してもらったんでただまここのちょっと大きい下落が何意してるかって言うとまそもそもかなりですねやっぱ加熱してるんですよ株価としてAI感電はねちょっとなんかふさわしいそうそう以上に上がってしま上がっているんでその会社自体は割まNVIDIAもあの同じなんだけどもちろん素晴らしい商品を作っているしはいあのえ素晴らしい会社だと思いますがまただ株価がやっぱ行き過ぎていると何か出ると大きくこう売られるんですよねそうですよねなんか動きが大きいのはちょっと怖いなって思いますそう怖いだからまえ当然ながらレザーテックとNVIDIAの自総額全然違うんでレテックエデアに比べると本当に小さいえその学ベースではね会社ではあるもののま似たようなことがビディアで起きないとも限らないっていうだからちょっとこの辺りはあの反動体関連ai関連の加熱感にえ警戒すべき時期じゃないかなとなんかそんな感じはしますはい個別銘柄またいくつか見ていきたいのですが続いて日本優先がではどうかっていうところですねうんうんあこれはですねあのま2つの要因でですね4月以降は結構上がってたんですけどまのまあの当然ながら運賃とかが上昇していてでもう1つはまハマスとイスラエルはま和平合意を結ぶ結んでまそこからまそうなるとフシの攻撃がなくなるんであのええ後会を通る船に対してはねえまその意味でねこのえ日本優先だとかあ日本のえ海運業の会社には追い風ていう風にねえなってたんだけどここに来てねちょっとまた下がってきていてえこれは2つ理由があって1つはまコモディティ全般で下がっているんでまコモディティ需要が減ったんじゃないかっていうねでそうなると当然ながら船の需要も減りますのでま1つはそれでもう1 つはえやっぱりそもそもその和平期待でねえ上がってきたんだけど本当にここに来て和平交渉できるのかどうかイスラエルとハマスの間でもしかそういう合意に達することができるかどうかっていうのすごしみんなはいに思ってきたんでまその意味ではちょっとこう日本優勢に限らず海運行っていうのは基本的にはま小鮮三さんなんかもそうなんだけど少し警戒すべき時期かなとそういう感じはしますはいでは続きまして三菱重行ですねはいうんま三菱中行は去年からのねパフォーマンスが結構い良くてここに来て少しあのえ足踏みしてるっていうかですねあの少しま日柄調整してる可能性もありますがえま1つですねニュースが面白いニュースが実は出ていてえまアメリカが今ミサイル不足なのでまそのミサイルの製造をミス銃口含む日本の企業にお任せするとへえその分でこうそれ聞くとねなんかどうも朝鮮特上を思い出しちゃうんですよそうですねはいそうそうまこういうのをあの書くとねなんか戦争で儲けようとするとかね倫理ガとかどうのこね色々言われて叩かれることもあるんですよ僕とうんとしてだけどあの僕はそんな別にあの戦争だからあのいいとかじゃなくて元々あの日本のあのバリー株のど真ん中みたいなところであのPBR1倍割れしていて私はずっと前からあのある意味注目してるんですよこのま三菱重行川崎重行とかですねちゃいとかまそういった銘柄にはいえ別にそのなんか戦争が欲しくてとか戦争で儲けようとしてるわけじゃないんですしもう1つはまうんそのものにはその感情がないんで非常にその意味では相場っていうのはかなりま合理的に冷血に動くんですこの手のものに関してはですねあのまその意味では別にその辺りの部分というのは皆さんのあの倫理感に何か問題があるわけではなくてあのこういうもんなんですあの基本的には冷静に見るとこうまあの心霊星の恩恵受けそうなんで当然な防衛銘柄なんで防衛関連銘柄なんで基本的に引き続き防衛関連銘柄はいいと思うしまはいで防衛以外のところでもま魅力的なうんあの時価総額だったんで今まで買われてきたっていうのは事実としてありますのでま今は足踏みですけれどもこれからもしかしたらさらにこう上昇していく可能性うんうんうんまそうなる可能性は高いんじゃないかなとなんとなく思ってますねうんなるほどですありがとうございますはいそれではですね最後に今後の見通しと注目ポイントを簡単に教えてくださいま見通しとしてはやっぱりちょっと夏に入ってきたっていうのは少し気になるところはい夏がれ相場みたいうん夏がれ相場みたいなのは起きそうでちょっと気になるところともう1つはま日本株に関して言うとまやっぱり4万円で達成したからはちょっとやっぱ揉んでいるんでかなりねまでもこれは前も説明したけど2万とか3万に乗った時も同じような動きをしてたんでま特段それ自体は驚くことではなくてまもしかしたらちょっとあの秋口に少し大きめの調整もするかもしんないそこからだけど基本的には来年の春頃にはま速打ちして5万円を目指して上昇するステージに入るんじゃないかなと日本株に感じてよねでアメリカ株に関してはまあのまほぼほぼもう NVIDIAの上昇でえ指数が引っ張られているんでま基本的にそのAIブームっていうのバブルがもしかどこまでね続くかっていうのはこれ現時点ではちょっと予想できないけれどもま少し警戒すべきテリトリーじゃないかなと気はしますた割高なんでねていうよりはちょっと警戒した方がいうん方がいいね基本的にねうんという気はしますはいわかりましたみさんありがとうございましたどうもありがとうございました是非高評価チャンネル登録もよろしくお願いしますここまでご視聴いただきましてありがとうございましたDET

エミンの月間株式相場見通し2024年6月号です！天才エコノミストのエミン・ユルマズ氏が、岸田彩加さんと日本とアメリカの株式相場について解説します。
エミンさんの今後の見通しに注目です。

0:00　NYダウ：天井のサイン現るも足元は狭いレンジでの推移
1:35　米長期金利：目先は長期金利が大きく下がることはなさそう
2:28　9月の利下げ確率：利下げはすでに株価へ織り込まれているのか？
4:10　S&P500：NYダウと異なりS&P500は史上最高値を更新！背景にはやはりあのハイテク株が…
4:42　フィラデルフィア半導体株指数：少々過熱感のある上昇っぷり。いつ調整が入ってもおかしくはない。
5:51　エヌビディア(NVDA)：AIブーム筆頭株！最近はマイクロソフトやアップルと時価総額を競っている
6:44　日経平均株価：円安が懸念材料ではあるものの今のところは上昇トレンド？
9:14　東証グロース市場250指数：まだまだ厳しいグロース市場…
10:15　レーザーテック(6920)：機関投資家の空売り報道で急落…敏感な値動きもやはり株価の過熱感を示すのか
12:46　日本郵船(9101)：5月末まで順調だったが足元は急落…
14:14　三菱重工業(7011)：代表的な国策銘柄アメリカの動向もポジティブ要素に
16:16　日本株･米国株の今後の注目のテーマ：日経平均は夏枯れを経て本格的な調整を迎えそう底入れはいつごろに？

#日本株 #エミンユルマズ #米国株

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